首頁 亞洲 財經 從韭菜變存股達人!他堅持「四不原則」 投資5年月領10萬

從韭菜變存股達人!他堅持「四不原則」 投資5年月領10萬

  • 11/04/2021 23:07

不少人都想實現財富自由,存股達人阿福表示,自己股市經歷長達20餘年,但前18年總是賠很大、賺很小,直到找到了適合自己的「配速持股法」,才開始扭轉韭菜命運,讓他在短短5年內,達成月領10萬,實踐提早退休的財富自由夢想,並分享自己的「4不原則」,讓投資變得更加輕鬆。

斷捨離不僅是生活智慧,也是投資需要學習的重要課程,投資斷捨離就是消除那些不必要的東西,只做那些必要的事情,方向對了,比操作技巧更重要。

把斷捨離應用在投資上,就是盡量避免一般投資人常犯的錯誤,巴菲特說:「在錯誤的道路上,奔跑也沒有用。」在我的經驗裡也的確是如此,當不再做下面這四件事情之後,整個投資過程變得輕鬆多了。

● 「不」短線操作賺價差

《用心於不交易》書中提到正和遊戲和零和遊戲的觀念,零和遊戲是短線操作,這樣的投資人只對當天或明天的股價感興趣,大玩當沖,想低買高賣賺價差,結果有人成功有人失敗,不一定每次交易都會賺,所謂的投資其實只是投機。

另一種投資人則是將資本投資在某家公司,企業從事生產或提供服務給客戶,買賣雙方都得到好處,公司再按照比例分配股息給股東,累積財富,這是正和遊戲,也是長期投資的真諦。

短線操作的投機者,都期待當天買進後尾盤就上漲,或隔天、下週能上漲,有時運氣好猜對股市走向,但很難每次都猜中。當發生誤判,股價下跌是否要攤平?股價上漲是否要回補?短時間內未經深思熟慮就要下決定,徒增錯誤機率。若是不短線操作,就能避免錯誤。

另外,想賺價差的投機者常見的困境是,認為股價會跌,所以先賣出股票,打算等到低價時再買回來,結果沒想到賣出後股價續漲,這時又怕沒有賺到後面更高的波段,於是再用更高的價錢買回來。或者賣出後股價真的下跌,想要低接但又怕股價持續下跌而遲遲沒有買進,等到股價反彈超過原來賣出的價格,最後反而用比賣出時還高的價錢買回來。這樣來來回回買進賣出,都在徒增手續費和證券交易稅(簡稱證交稅)等交易成本。

舉例來說,我先前投資南港輪胎(2101),在2014 年 4 月中旬以 36.5 元賣出 3,000 股,不到 10 天後又再以36.05 元賣出 2,000 股,後來股價下跌到 33.5 元,我認為還會再跌而沒有買進,沒想到 5 月初時股價快速反彈,為了追這個波段,我在 5 月中旬分別用更高的價錢 38.75 元和 37.75 元買回股票,但最後仍以認賠了結,而其中徒增的交易成本,也讓虧損金額再加一筆。

● 「不」預測股市和股價走勢

巴菲特說:「短期股市的預測是毒藥,應該把它擺在最安全的地方,遠離兒童以及那些在股市中,行為像小孩般幼稚的投資人。」、「我們一直覺得股市預測的唯一價值,在於讓算命先生過得體面一點。」

新冠肺炎疫情對股市的影響就是最真實的經歷,2020 年 3月 19 日,台股重挫至 8,523.63 點,大多數投資人不敢把資金留在股市,紛紛選擇賣出,但股市隔天就止跌回升,4 月後更突破萬點關卡,此時又有投資人開始預測股市反彈的高點位置,但實際上台股持續飆漲到 2021 年 7 月的 18,034.19 點才停止,總共上漲 111.57%,長達一年的漲勢跌破大多數人的眼鏡。新冠肺炎疫情影響了全球經濟,但台股走勢背道而馳,充分支持投資「不預測股市和股價走勢」的觀點。

指數型投資人不需要預測股市走勢,而是應該要參與股市,可以使用定期定額投資指數型 ETF,例如台灣 50(0050),如果出現相對低點(台股大盤日 K 值小於 20),再執行單筆買進。還應該多了解優秀公司的基本面,定期根據財報進行價值評估,當股價低於合理價時,就可以買進,不用期望買到最低點。

● 「不」用槓桿投資

什麼是槓桿投資?說得明白一點就是借錢買股票,當你預期股票未來會上漲,想買進,可是手上資金不足,於是透過銀行貸款或券商融資買股。由於資金是借來的,所以獲利的時候報酬會放大,但別忘了虧損的時候損失也會加大。考量到借錢期間的利息成本,使用槓桿的投資人多半都是短線交易。

巴菲特在 2017 年致股東公開信強調,不要借錢投資,使用槓桿投資必須在短期內戰勝波動,但是短期股價變動無法預測,投資人心態會受到市場氣氛干擾,容易在恐慌下作出愚蠢決定,因此不用槓桿投資就是避免自己做傻事的機會。

遇到股市黑天鵝來臨,股價大幅修正,若有使用槓桿投資,當出現融資追繳時,很可能被迫賣掉股票。而此時三大法人(外資、投信、自營商)基於短期績效壓力,也會殺出股票,造成融資和法人全面賣出的局面,對於不使用槓桿的投資人,平時會先保留日常生活所需資金後再投資,這時就可以好好大撿便宜。

● 「不」要想賺快錢,慢慢變富就好

亞馬遜創辦人貝佐斯(Jeff Bezos)曾問巴菲特:「您的投資體系這麼簡單,是全世界第二富有的人,為什麼別人不做和您一樣的事情?」巴菲特回答說:「因為沒人願意慢慢的變富。」

在股市中,一年賺五倍很常見,五年賺一倍很少見,其中最難得的是能持續獲利。以 1965 年至 2020 年的複合年成長率來看,波克夏(BRK.B)為 20.0%、美國標準普爾 500 ETF(VOO)為 10.2%,台灣 50(0050)的年化報酬率自成立起至2021 年 6 月 2 日止為 11.12%,買進確定能夠長期成長的個股或指數型 ETF,時間就是護城河,它會站在你這邊,展現複利的威力。

本文摘自《配速持股法,我月領10萬:月月領股息的超強資產配置,獲利極穩化的最快方法》/阿福の投資馬拉松/本文由大是文化授權提供

●以上言論不代表東森財經立場

●投資理財有賺有賠,投資人決策時應審慎衡量風險,並就投資結果自行負責。

(封面示意圖/Pexels)